Bulanık Karar Verme Yaklaşımıyla Katılım Bankaları Finansal Performansı

Abstract

İslami bankaları geleneksel bankalarla kıyaslandığında daha hızlı büyümektedir. Bunun nedeni, faizsiz finans ilkeleridir. Benzer durum Türkiye’deki katılım bankaları içinde geçerlidir. Finansal sistem içindeki artan ağırlığı katılım bankalarının performanslarını önemli kılmaktadır. Bu çalışmayla, Türkiye’deki katılım bankalarının CAMELS sistemine göre performans ölçümü amaçlanmıştır. Çalışmanın veri seti; Albaraka Türk, Kuveyt Türk, Türkiye Finans Katılım, Vakıf Katılım ve Ziraat Katılım Bankası’nın finansal oranlarını kapsamaktadır. Finansal oranlar 2018 yılı yıllık verileridir. Çalışmada öncelikle, CAMELS bileşenlerini oluşturan finansal oranların ağırlıkları BAHS (Bulanık Analitik Hiyerarşi Süreci) ile hesaplanmıştır. Ardından. TOPSIS’le katılım bankaları finansal performans açısından sıralanmıştır. CAMELS sermaye, aktif kalitesi, yönetim kalitesi, kazanç, likidite ve piyasa risk duyarlılığı olmak üzere altı bileşenden oluşmaktadır. Çalışmada CAMELS çerçevesinde toplam 18 finansal oran kullanılmıştır. BAHS analizinde, CAMELS bileşenleri ana kriter ve finansal oranlar kriterdir. BAHS analizinde ana kriterlerin ağırlıklarına göre sırasının kazanç, sermaye, aktif kalitesi, likidite, yönetim kalitesi ve riske duyarlılık biçiminde bulunmuştur. Ağırlığı en yüksek kriterler ise, öz kaynak karlılığı, risk ayarlı öz kaynak oranı, takipteki krediler oranı, öz kaynak oranı, aktif karlılık oranı ve cari orandır. TOPSIS analizi sonucunda ise, Türkiye'deki katılım bankalarının finansal performans sıralaması; Kuveyt Türk, Ziraat Katılım, Vakıf Katılım, Türkiye Finans Katılım ve Albaraka Türk şeklinde hesaplanmıştır.

Islamic banks are growing faster than conventional banks. This is due to the principles of interest-free finance. The same is true of participation banks in Turkey. The increasing weight within the financial system makes the performance of participation banks important. This study aims to measure performance of participation banks in Turkey, according to the CAMELS system. Study data set covers financial ratios of Albaraka Turkish, Kuwait Turkish, Turkey Finans Participation, Vakif Participation, and Ziraat Participation Bank. Financial ratios are the annual data for 2018. First, the weights of the financial ratios that make up the CAMELS components are calculated by BAHS (Fuzzy Analytic Hierarchy Process). Then, TOPSIS and participation banks were ranked in terms of financial performance. CAMELS is consists of six components capital (C), asset quality (A), management quality (M), earnings (E), liquidity (L), and market risk sensitive (S). In this study, a total of 18 financial ratios were used within the framework of CAMELS. CAMELS are the components are the main criterion and financial ratios the criterion in BAHS analysis. In the BAHS analysis, the order of the main criteria according to their weights was found as earnings, capital, asset quality, liquidity, management quality and sensitivity. The highest weighted criteria are equity profitability ratio, risk adjusted equity ratio, nonperforming loans ratio, equity ratio, asset profitability ratio and current ratio. As a result of analysis of the financial performance TOPSIS ranking of participation banks in Turkey; Kuwait Turkish, Ziraat Participation, Vakif Participation, Turkey Finans Participation, and Albaraka Turk is calculated manner.